What is DeFi in simple words?

DeFi (Decentralized Finance) is a set of financial services that run on smart contracts instead of banks. You can lend, borrow, trade, earn interest and use other financial products directly from your crypto wallet. No paperwork, no bank account, no business hours. The total value locked across DeFi sits around 80 to 100 billion USD as of 2026.

You connect a self-custody wallet (Metamask, Trust, Phantom) to a DeFi protocol website. The protocol is a smart contract running on a blockchain - usually Ethereum, Solana, Arbitrum or BNB Chain. Your wallet signs transactions to deposit funds, borrow, trade or earn yield. The smart contract enforces the rules automatically. No human approves anything.

Safer than unregulated exchanges in some ways, riskier than a bank in others. Smart contracts can have bugs (over 3 billion USD lost to DeFi hacks in 2022 alone). Liquidity providers face impermanent loss. New protocols can be outright scams. Stick to top-10 protocols with multi-year track records and audits, and never put more than you can afford to lose.

What can you actually do with DeFi?

Six main things: lend stablecoins for 4 to 8 percent APY (Aave, Compound), trade tokens on DEXes without an account (Uniswap, Jupiter), stake ETH for 3 to 4 percent (Lido, Rocket Pool), borrow against your crypto without selling it, provide liquidity to earn trading fees, and farm token rewards on new protocols. The hero above shows live yields.

What is the difference between DeFi and CeFi?

CeFi (Centralized Finance) means companies like Binance, Coinbase or BlockFi hold your crypto and offer banking-style services. DeFi means smart contracts hold the rules - you keep custody of the assets in your own wallet. CeFi is easier and friendlier; DeFi removes the company as a single point of failure (FTX took down centralized lenders, but DeFi protocols kept running).

Основи Середнiй 6 хв читання

Що таке DeFi - децентралiзованi фiнанси простими словами

DeFi - це фiнанси що працюють на смарт-контрактах замiсть банкiв. Кредитуєш, позичаєш, торгуєш i заробляєш дохiд прямо з гаманця, 24/7, без паперiв. Hero нижче показує що твої грошi можуть заробляти у п'яти рiзних мiсцях.

Що можуть заробити твої грошi?

Сума депозиту $10,000

Банкiвськi заощадженняСереднiй US savings account

4.0% APY

Низький

+$400/yr

Aave / Compound (USDC)Стейблкоїн-кредитнi пули

6.5% APY

Низький

+$650/yr

Lido (стейкiнг ETH)Liquid staking, отримуєш stETH

3.5% APY

Низький

+$350/yr

Uniswap (USDC/USDT LP)Постачання лiквiдностi, заробiток на комiсiях

12% APY

Середнiй

+$1,200/yr

Yield farming в нових протоколахToken rewards у стартуючих протоколах

25% APY

Високий

+$2,500/yr

Роздiл 01 · Швидка вiдповiдь

Що це, як працює, де кусає

Що це

Банкiвськi сервiси на смарт-контрактах замiсть банкiв. Кредит, позика, торгiвля, дохiд - прямо з гаманця, 24/7.

Як працює

Пiдключаєш self-custody гаманець (Metamask, Phantom) до сайту протоколу. Смарт-контракт забезпечує правила.

Де кусає

Баги смарт-контрактiв, збої оракулiв, impermanent loss, прямi сками. 3+ мiльярди USD втрачено у 2022.

Роздiл 02 · DeFi vs банки

DeFi vs традицiйнi фiнанси

Тi самi фiнансовi дiї, дуже рiзна механiка.

Дiя

TradFi (банк)

DeFi

Зберiгати USD

~4% APY, FDIC до 250K USD

5-8% APY на USDC в Aave, без страховки, 24/7

Позичити 1000 USD

Кредитна перевiрка, 7-30 днiв, 8% APR

Миттєво, без перевiрок, потрiбна крипто-застава

Обмiн USD на EUR

~25 USD wire-комiсiя, 1-3 робочих днi

~1 USD комiсiя, 1 хвилина, будь-яка пара

Ризик якщо впаде

FDIC платить до 250K

Втрачаєш те що внiс, без вiдновлення

Роздiл 03 · Шiсть категорiй

Шiсть категорiй DeFi

Майже все в DeFi падає в одну з них.

01Кредитування

Aave, Compound, Morpho

Депозит крипти, заробiток процентiв. 5-8% APY на USDC типово.

02DEX

Uniswap, Jupiter, PancakeSwap

Своп будь-якого токена на будь-який, без акаунту, без KYC.

03Liquid staking

Lido, Rocket Pool, Jito

Стейкiнг ETH або SOL, отримуєш чек-токен (stETH). 3-7% APY.

04Стейблкоїни

DAI, LUSD, FRAX

Крипто-забезпеченi долари. См. гайд по стейблкоїнам.

05Деривативи

dYdX, GMX, Hyperliquid

Безстроковi ф'ючерси on-chain. Та сама механiка що у крипто-ф'ючерсiв.

06Yield-агрегатори

Yearn, Pendle, Convex

Авто-роутять твiй депозит туди де платять найбiльше.

Роздiл 04 · Як почати

Як реально почати використовувати DeFi

Крок 1. Отримай non-custodial гаманець. Metamask для EVM, Phantom для Solana. Бекапни seed на паперi. Деталi в гайдi зберiгання.

Крок 2. Купи крипту на бiржi i виведи в гаманець. ETH або SOL для gas + USDC для кредитування. См. як купити крипту.

Крок 3. Пiдключи гаманець до топ-протоколу. Aave для перших кредитiв. Uniswap для перших свопiв. Почни з менш 100 USD.

Крок 4. Слiдкуй за gas-комiсiями (5-50 USD на Ethereum mainnet, використовуй Arbitrum/Optimism/Base) i slippage (може з'їсти 5%+ на дрiбних токенах).

Роздiл 05 · Ризики

Чотири ризики що спустошують DeFi-акаунти

Експлойт смарт-контракту

Баг у кодi дозволяє атакуючому вийняти кошти. Бiльше 3 мiльярдiв USD втрачено у 2022.

Тримайся топ-10 протоколiв з аудитами i 2+ роками в роботi.

Impermanent loss

Коли постачаєш лiквiднiсть у пул з двома волатильними токенами, розбiжнiсть цiн робить тебе гiрше нiж просто холдинг.

Тримайся стейблкоїнових LP (USDC/USDT).

Rug pull / вихiдний скам

Новий протокол стартує з високими доходами, потiм команда зливає контракт.

Уникай протоколiв молодше 6 мiсяцiв, без аудиту, з анонiмною командою.

Каскад оракул / депег

Коли цiновий фiд ламається, каскадять лiквiдацiї.

Розподiли на два протоколи. Використовуй тiльки перевiренi оракули.

Stuck on a term? Every crypto term explained simply in our glossary. Open the glossary